Industria globală a cacaoului se află într-un moment decisiv. Creșterea istorică a prețurilor înregistrată în 2024 a afectat puternic consumul de ciocolată și a determinat procesatorii să se orienteze către categorii precum băuturile, produsele de panificație, deserturile și produsele nutriționale.
Barry Callebaut AG, cel mai mare procesator de cacao din lume, a înregistrat prima creștere a volumului din ultimii doi ani, în cel mai recent trimestru.Volumul vânzărilor globale a crescut cu 5,7% în cele trei luni încheiate în mai, pe fondul reaprovizionării stocurilor de către clienți și al cererii mai mari de pudră de cacao. Redresarea nu a ajuns încă la producătorii de ciocolată. Lindt a declarat că majorările de prețuri aplicate la nivelul întregului grup, în cuantum de 11,8%, au dus la scăderea cu 7,5% a volumelor de ciocolată în prima jumătate a anului. Hershey și Mondelez International au raportat, de asemenea, vânzări mai slabe de ciocolată în ultimele trimestre, chiar dacă alte categorii de gustări și produse alimentare au avut o evoluție mai bună.
Vânzările de produse de cofetărie din ciocolată din SUA au scăzut cu aproximativ 4% în cele 12 luni încheiate la 4 iulie, potrivit datelor NielsenIQ citate de Bloomberg. În aceeași perioadă, vânzările de produse dietetice și nutriționale au crescut cu 9%, inclusiv cele de shake-uri și pudre cu aromă de ciocolată. Efectele acestei schimbări se resimt și în România, unde prețurile mai mari ale materiei prime se reflectă în costul tabletelor de ciocolată, al batoanelor, pralinelelor, produselor de cofetărie și al deserturilor vândute în cafenele și restaurante. În același timp, producătorii și retailerii caută alternative pentru a păstra aroma de ciocolată accesibilă consumatorilor, de la pudra de cacao utilizată în băuturi și produse de patiserie până la rețete cu un conținut mai redus de cacao.
De ce își menține pudra de cacao mai bine prețul decât untul de cacao?
Pudra de cacao și-a menținut prețul mai bine decât untul de cacao în ultimii doi ani, potrivit datelor furnizate de KnowledgeCharts, care analizează riscurile asociate mărfurilor. Această dinamică a prețurilor este unul dintre motivele pentru care diversificarea bazată pe pudră de cacao este atractivă pentru procesatori în acest moment. Povestea redresării este expusă unui risc semnificativ din cauza fenomenului meteo El Niño, cu șanse de 63% a producerii unui episod foarte puternic până în 2027. Fiecare episod puternic de El Niño din ultimii 55 de ani a redus producția de cacao, potrivit firmei de investiții WisdomTree. Contractele futures pe cacao au scăzut cu aproape 60% față de nivelul record atins în decembrie 2024. Aproximativ jumătate din producția mondială de cacao provine din Coasta de Fildeș și Ghana. În timpul ultimului episod de El Niño, din 2023–2024, Africa de Vest s-a confruntat mai întâi cu precipitații excesive, care au expus arborii la boli fungice, iar apoi cu o perioadă de căldură intensă, care a determinat pierderea florilor. Conform Reuters, directorul financiar al Barry Callebaut, a susținut că situația este diferită față de cea din 2023–2024, deoarece piața intră în noul an agricol cu stocuri ample, în urma unui surplus semnificativ. Însă volatilitatea pieței de cacao din New York a atins în această vară cel mai înalt nivel din 2024. În același timp, Barry Callebaut a înregistrat o creștere semnificativă a vânzărilor la alternativa sa la cacao, ChoViva, produsă din semințe de floarea-soarelui, nu din boabe de cacao.
Prețurile de la raft nu vor scădea rapid.
Companiile producătoare de ciocolată sunt prudente în ceea ce privește reducerile de prețuri. Lindt a redus selectiv prețurile în Germania și Elveția în perioada sărbătorilor de anul trecut. Nici Barry Callebaut, nici Nestlé nu au anunțat reduceri de prețuri. În schimb, cele două companii se bazează pe zona produselor premium pentru a-și crește volumele. Indicatorul-cheie pentru evoluția viitoare îl reprezintă datele privind măcinarea boabelor de cacao — o măsură a cantității de cacao procesate, utilizată ca indicator indirect al cererii de ciocolată iar datele privind măcinarea boabelor de cacao din Coasta de Fildeș au indicat o creștere de 39,7% față de aceeași perioadă a anului trecut. Specialiștii avertizează însă că redresarea mai amplă a cererii va necesita timp. Procesatorii cu activități și în afara raionului de cofetărie sunt mai bine poziționați în cazul în care cererea de ciocolată rămâne scăzută. Companiile care se bazează în mare măsură pe ciocolata de masă se confruntă în continuare cu presiuni asupra volumelor, deoarece prețurile rămân cu mult peste nivelul istoric de 2.000–3.000 de dolari pe tonă metrică. Însă oamenii nu renunță complet la gustul de ciocolată, ci caută forme mai accesibile sau alternative de consum. De exemplu, pudra de cacao este folosită în băuturi, produse de panificație și produse nutriționale, chiar dacă tabletele de ciocolată se vând mai slab. Această tendință este relevantă și în România, unde cumpărătorii au început să caute produse mai ieftine, gramaje mai mici, promoții și alternative care oferă aceeași plăcere de consum. În 2024, volumele de ciocolată cumpărate pentru consum casnic au scăzut cu aproape 4%, iar categoria tabletelor a fost afectată cel mai puternic. Piața locală este dominată de produse importate sau de branduri internaționale, iar producția realizată în România acoperă doar aproximativ 10% din piața totală, iar evoluția prețului internațional al boabelor de cacao poate ajunge relativ repede la consumatorul român. În plus, scumpirea afectează nu doar tabletele de ciocolată, ci și pralinele, batoanele, înghețata, produsele de patiserie și deserturile din cafenele. Datele recente sugerează că piața începe să se stabilizeze, însă redresarea este inegală. În timp ce unele categorii și regiuni ale lumii dau primele semne de revenire, consumatorii rămân atenți la prețuri, iar producătorii continuă să se confrunte cu presiuni asupra costurilor și volumelor de vânzări.
